¿Debería considerar retirarme de un 401k para pagar una deuda de tarjeta de crédito muy alta?

Eso dependerá de las reglas que rigen su plan de jubilación. Pero la verdadera pregunta es, ¿debería hacerlo si el plan se lo permite?

Si se declara en bancarrota, el dinero en su plan 401k está completamente protegido. No te lo pueden quitar.

Suponiendo que se le permita retirar dinero de su plan, debe pagar una multa considerable y pagar impuestos sobre la renta sobre el monto que retira. Por ejemplo, si necesita $ 10,000 para pagar sus deudas, es posible que deba retirar $ 15,000 para cubrir el impuesto y la multa.

Si se le permite cancelar las deudas en bancarrota, no tiene que tocar sus ahorros de jubilación y no tiene que pagar las deudas.

¿Tal vez valga la pena considerar la bancarrota? Ya sea que desee declararse en bancarrota o no, consulte con un abogado de bancarrota para obtener asesoramiento. La mayoría de los abogados de bancarrota no le cobrarán nada por una consulta. Si desea hacer una lectura general sobre bancarrota, vea mi libro electrónico gratuito en http://www.bestbankruptcybook.com .

Si retira dinero de su 401 (k) para pagar deudas médicas, esa parte no está sujeta a la multa por retiro anticipado. Por lo tanto, $ 10,000 del retiro de $ 67,000 no estarán sujetos a la multa del 10%. Sin embargo, todavía se agrega a su ingreso imponible y está sujeto a impuestos.

Como estamos cerca de fin de año, puede hacer un poco de matemática elegante para que sus impuestos sean lo más bajos posible.

Con $ 140,000 de ingresos, los tramos impositivos que entran en juego son el tramo impositivo del 25% (que se detiene en $ 87,850 para MFJ) y el tramo impositivo del 28% (que se detiene en $ 183,250 para MFJ).

No tengo idea de cuáles son sus deducciones y otras exenciones, por lo que voy a arrojar algunos números al azar.

Con $ 140,000, supongo que tiene algo alrededor de $ 25,000 de deducciones y exenciones, lo que reduce sus ingresos imponibles a $ 115,000. Eso lo mantendrá sólidamente en el rango de impuestos del 28%. Si desea retirar el monto total de $ 67,000, eso elevaría su ingreso imponible hasta $ 182,000 y todavía está en el nivel impositivo del 28%, por lo que no es un mal plan sacarlo todo antes de fin de año.

SIN EMBARGO: la compañía de inversión debe retener el 20% de los impuestos federales de su distribución, por lo que en realidad tendrá que retirar $ 83,750 para obtener $ 67,000 para pagar la deuda, lo que eleva sus ingresos a $ 198,750, lo que lo eleva al 33% tramo impositivo.

Entonces, lo que querría hacer es retirar parte del dinero este año para mantener sus ingresos dentro de su mismo tramo impositivo y luego retirar el resto en enero para dividir los ingresos de distribución temprana entre dos años y mantenerse en el mismo tramo impositivo en ambos años.

Obviamente, tendrás que jugar con algunos números para descubrir cómo son tus ingresos imponibles y las deducciones en lo que va del año y luego hacer algunos cálculos para el próximo año también para asegurarte de que no te jodas a ti mismo si ‘ El año que viene tenemos ingresos adicionales que lo llevarán al siguiente tramo impositivo.

Una vez que esté libre de deudas, le resultará más fácil construir una copia de seguridad de su 401k, especialmente si su empresa tiene una correspondencia.

¡Buena suerte!

Si todavía está empleado con la compañía que ofrece el 401 (k), hay otra opción: pedir prestado de su 401 (k) para parte de esa deuda. La mayoría de los planes 401 (k) le permiten pedir prestado hasta la mitad de los 401 (k) o $ 50,000, lo que sea menor. Pedir prestado es mejor que retirarlo porque:

1. Los retiros anticipados tienen una multa, además de impuestos; pedir prestado no tiene estos problemas.
2. Mantiene la misma cantidad de dinero en el 401 (k) (y de hecho, crece a partir de su interés). Si lo retiró y luego intentó devolver el dinero, es posible que no pueda recuperar el monto original porque hay un límite en la cantidad que puede contribuir por año y es posible que no esté trabajando para un empleador con 401 (k ) en el futuro.

Tenga en cuenta que si deja a su empleador actual, tendrá que pagar el préstamo pendiente de inmediato, o contará como un retiro. Sin embargo, eso no es peor de lo que estás considerando (simplemente retirarte en primer lugar). Sin embargo, el hecho de que desee terminar con un retiro (ya sea retirando directamente o no pudiendo pagar el préstamo) que causará una multa significa que debe considerar otras opciones.

La deuda de la tarjeta de crédito es un mal tipo de deuda debido a la alta tasa de interés. Si puede canjearlo por algún otro tipo de deuda, como un préstamo con garantía hipotecaria u otro préstamo regular de un banco (es decir, usar ese préstamo para pagar la deuda de su tarjeta de crédito), que tiene tasas de interés más bajas, sería bueno .

Otra cosa que podría considerar es la bancarrota. La bancarrota no tocará su 401 (k). Puede o no calificar para la bancarrota dependiendo de su situación.

No hay una separación especial para ese tipo de retiro. Puede hacerlo, pero la distribución estará sujeta a impuestos más la multa, a menos que tenga la edad suficiente. También tengo en cuenta que los planes de jubilación generalmente están exentos de bancarrota y de cobranza de deudas. Prefiero incumplir o presentar BK en lugar de aprovechar los fondos de jubilación para pagarlo. Asumiendo que no tenía otros activos, y el monto de la deuda es sustancial.

Si tiene menos de 59 1/2, prepárese para pagar una multa del 10%. Además de eso, el impuesto federal sobre la renta del 25-30% (estimando un ingreso anual de 140k), más su impuesto estatal sobre la renta (4-10%).

Entonces, para pagar $ 67k en deudas, ¡es posible que deba retirar casi el doble de esa cantidad!

Yo diría que NO y pagaría la deuda de sus maravillosos ingresos (¡140 mil!).

Seguro que puede.

Es una decisión financiera extremadamente pobre. Teniendo en cuenta la multa del 10% por retiro anticipado y suponiendo un tramo impositivo del 25% para el federal y un tramo impositivo estatal del 5% que equivale al 40% de “interés”, que seguramente es más alto que la tasa de interés de su tarjeta de crédito.