¿Qué tan viable sería un negocio de alquiler con opción de compra o préstamo de día de pago que no cobrara tasas de interés predatorias?

Las tasas de interés no son depredadoras. Siguen los mismos límites de tasas de interés estatales que otros negocios de préstamos y, de hecho, en general son considerablemente más baratos que las casas de empeño.

Un préstamo típico es de $ 200 por dos semanas. Una tasa de incumplimiento típica es del 8%. El procesamiento de préstamos cuesta dinero: debe pagar el alquiler, los salarios y otros gastos de un negocio y evaluar cada préstamo. Eso generalmente cuesta alrededor de $ 20 por préstamo.

Supongamos que cobra un interés del 15% durante las dos semanas, lo que significa $ 30, más una tarifa de inicio de $ 10. Estás pidiendo un reembolso total de $ 240. Pero el 8% de las veces no lo obtendrá, lo que le costará un promedio de $ 19.20, lo que significa que obtiene un promedio de $ 220.80. Pero pagó $ 200 más gastó $ 20 en gastos, por lo que su ganancia es de solo $ 0.80.

Las personas cínicas llaman a este depredador convirtiéndolo en una tasa de porcentaje anual. Si $ 200 van a $ 240 en dos semanas, irán a alrededor de $ 23,000 en un año, una tasa de porcentaje anual superior al 10,000%. Estas personas no están tratando de ayudar a los pobres o comunicar información precisa, están alardeando para sus propios fines.

La tasa de porcentaje anual es tonta. No tiene relación con las ganancias del negocio, ni con la situación del prestatario. Obtener $ 200 hoy para pagar una multa que se duplicará si llega tarde y hará que se suspenda su licencia o incluso que lo envíe a la cárcel si lo ignora, puede valer $ 40 en tarifas. Para pagar la reparación de un automóvil, necesita conservar su trabajo o hacer un pago de arrendamiento para evitar la recuperación y las grandes tarifas también pueden valer la pena.

Si desea ayudar a las personas pobres que trabajan, no elimine sus únicas opciones, pregunte por qué tienen tanta necesidad de efectivo en primer lugar. Evite que el gobierno arruine la vida de las personas por infracciones menores diseñadas para recaudar dinero del gobierno en lugar de mantener el orden público. Cree mejores trabajos que proporcionen suficientes ingresos para amortiguar los choques financieros ocasionales y no desaparezcan si alguien tiene un pequeño problema. Asegúrese de que las necesidades estén disponibles para todos sin trámites complejos y arbitrarios. Mejorar los servicios financieros disponibles para personas de bajos ingresos. Eliminar impuestos regresivos.

Dicho esto, hay algunas personas poco éticas en el negocio de préstamos de día de pago. Hay personas que exacerban sus dificultades financieras por el uso inapropiado de los préstamos de día de pago. Pero ambas cosas son ciertas para todos los servicios financieros. No hay razón para señalar los préstamos del día de pago como depredadores, ni para usar cálculos absurdos para hacerlo.

En Canadá hay un negocio que se ajusta perfectamente a este modelo, las tasas de APR de Easy Financial están entre 8% y 50% y muchos clientes regresan con bastante frecuencia. Afirman que su salsa secreta es un sistema de perfil de crédito interno que les permite hacer negocios donde los grandes bancos no suelen hacerlo.

El resultado final es exactamente lo que sospecharía, puede tener un banco que juegue en el espacio entre el mercado principal y el mercado secundario.