El análisis de una inversión potencial depende de muchos factores: Producto (acciones, fondos mutuos, etc.), industria, su experiencia, etc.
Para las acciones, usted analiza la compañía para obtener un valor intrínseco para las acciones de esa compañía. Se realiza a través de un análisis fundamental al pronosticar los ingresos futuros generados y descontándolos para obtener el valor presente o mediante el uso de una valoración relativa, donde se compara su compañía objetivo con otras compañías en la industria usando varias proporciones. Paul explicó bien las diferentes proporciones utilizadas.
La idea de las técnicas de valoración es obtener un precio exacto (el analista lo llama precio objetivo) o un valor relativo (subvaluado o sobrevaluado en relación con el mercado) para el stock objetivo. Si su precio objetivo es más alto que el precio actual del mercado o la acción está relativamente subvaluada, entonces se compra ya que el precio de la acción aumentará a medida que los mercados noten que la acción está subvaluada.
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Existen muchos otros métodos intuitivos que los inversores utilizan con éxito. Uno, por ejemplo, es que trabajas en una industria durante mucho tiempo y tu empresa anunció que planea expandirse y supones que la mejor manera será adquirir otra empresa. Al utilizar su experiencia en la industria, selecciona a pocas compañías que serán posibles objetivos de adquisición y compra acciones de esas compañías. Esto no es información privilegiada, esto se llama teoría del mosaico donde se combina la información pública y el conocimiento de su industria.
Herramientas y sitio web utilizado: Excel para construir modelos financieros de pronóstico, sistemas Bloomberg y Thomson one, sitio web de la compañía, sitio web Edgar y Sedar para recopilar información histórica y estados financieros. Los estados anuales de la compañía generalmente tienen mucha información sobre la intención y los planes de la compañía. La mayoría de los sitios web financieros proporcionan proporciones clave que se pueden usar para comparar.
Los ETF rastrean índices, materias primas y otros activos subyacentes. Para un índice amplio hay que analizar de cerca la economía. Los productos aparte del oro se analizan mediante el análisis de la oferta y la demanda.