¿Por qué alguien no invertiría en fondos mutuos? ¿Cuáles serían algunas de las objeciones comunes que tendrían contra la inversión de fondos mutuos?

Los fondos mutuos, aunque es un producto financiero muy popular en India, tiene desventajas inherentes a sus características. Los fondos mutuos generalmente se eligen con el propósito de diversificar la cartera, pero la diversificación de los stands es un riesgo potencial. Además de las grandes estructuras de costos, los riesgos de gestión y los riesgos de rendimientos fluctuantes relacionados con los fondos mutuos, hemos enumerado las objeciones comunes que un inversionista tendría contra los fondos mutuos:

• Sin retornos garantizados : los fondos mutuos ciertamente no son para inversores que buscan retornos regulares y fijos. El valor de sus fondos siempre puede depreciarse ya que los fondos mutuos están sujetos a fluctuaciones de precios.
• Sin seguro : los fondos mutuos no lo aseguran contra el riesgo de pérdidas a pesar de estar regulados por las autoridades interesadas
• Costos Comer beneficios potenciales : existen altos costos de administración relacionados con sus inversiones de fondos mutuos
• Riesgos y devoluciones : al estacionar sus fondos en fondos mutuos, está totalmente expuesto a los riesgos de perder dinero si los mercados caen. Teniendo en cuenta la alta volatilidad y la naturaleza impredecible de los mercados bursátiles, un administrador de cartera puede ofrecer grandes recompensas a cambio del riesgo asumido al administrar sus fondos de manera más dinámica. Además, un administrador de cartera puede administrar sus obligaciones tributarias de una mejor manera en comparación con los fondos mutuos.
• Sin flexibilidad: en las inversiones de fondos mutuos, no puede personalizar la cartera de acuerdo con su perfil personal de retorno de riesgo. Sin embargo, al invertir con asesores de cartera puede obtener su perfil de retorno de riesgo deseado.
• Carteras sin cobertura: los fondos mutuos son similares a las carteras que quedan sin cobertura a merced de los alcistas del mercado. Ganas dinero cuando las acciones suben. No hay coberturas vinculadas a sus inversiones, lo que aumenta el riesgo de pérdidas cuando los mercados caen. Mientras que si invierte a través de un asesor de cartera, puede cubrir su cartera en la recesión comprando un seguro de mercado y limitando sus pérdidas a la baja.

Los fondos mutuos en la India son la mejor opción para ahorrar para objetivos financieros a largo plazo. Ningún otro instrumento o clase de inversión, por ejemplo, los depósitos, tienen el poder para vencer la inflación que los MF tienen a largo plazo.

Dicho esto, las objeciones más comunes que he escuchado acerca de la inversión en fondos, especialmente los fondos orientados a acciones son:

a. Son muy volátiles. La volatilidad a corto plazo es una característica, no un error, de las inversiones que rinden bien a largo plazo. La ausencia de volatilidad debe verse con recelo, no como un aspecto bienvenido de una inversión a largo plazo. Pero las personas se asustan con la caída en el valor de su cartera cuando siguen revisando diariamente.

si. No saben cómo recoger fondos. Este es un punto válido. Hay más de 400-500 fondos de capital en el mercado y separar el trigo de la paja requiere trabajo. Sin embargo, incluso hacer un poco de investigación arrojará una buena cartera en mi opinión.

C. Los procesos son demasiado onerosos. Válido, hasta cierto punto. Hay algunos procesos únicos como el registro KYC que deben realizarse. Pero estos son solo esfuerzos únicos. Ojalá más personas pasaron por este obstáculo inicialmente. Después de todo, están ahorrando e invirtiendo para su propio futuro.

re. Los fondos mutuos son tramposos. Completamente falso e infundado, pero a algunas personas les gusta decir esto para sentir que saben la verdad real.

mi. No previsibilidad de los retornos: una variación del punto (a) anterior, y merece una respuesta similar.

Los fondos mutuos son buenos para los inversores, los mercados y la economía del país. Si las personas pueden superar sus miedos e incertidumbre, será bueno para todos.

Paz.

Tenga en cuenta que el fondo promedio no puede hacerlo mejor que el rendimiento promedio del mercado (el mercado está compuesto principalmente por administradores de fondos). Ahora, cada fondo (especialmente los fondos que operan mucho) también debe cobrarle 1.5% – 2% (para cubrir los costos de negociación y los salarios deslumbrantes), por lo que incluso un fondo promedio, con rendimientos promedio, le proporcionará un precio inferior al del mercado regreso.

Por lo tanto, nuestro inversor hipotético debe poder elegir un fondo que supere de manera confiable los rendimientos del mercado en un 2% aproximadamente para obtener un rendimiento promedio. Por supuesto, esto podría hacerse invirtiendo en una canasta de fondos elegida al azar y suficientemente grande. Obtener un rendimiento superior al del mercado será más difícil (especialmente cuando todos esos inversores profesionales también están tratando de hacer lo mismo): la evidencia empírica bastante convincente muestra que el rendimiento pasado de los administradores de inversiones con frecuencia no está correlacionado con el rendimiento futuro, por lo que revisar el rendimiento del fondo No ayuda al inversor.

Finalmente, un inversor que esté satisfecho con los rendimientos promedio del mercado (9% por año, a largo plazo, suponiendo que se reinviertan los dividendos) comprará un fondo de seguimiento de índice (capital) negociado en bolsa (un fondo que realiza un seguimiento pasivo del rendimiento de algún mercado o conjunto de mercados) como una forma de obtener de manera confiable el rendimiento promedio del fondo a un costo de 0.3% (en lugar de 1.5% a 2%). Esencialmente, este inversor está “ciego”, confiando en que el mercado valorará los activos de manera más o menos correcta, obteniendo el beneficio de todos esos inteligentes administradores de fondos mutuos, sin el gasto de sus salarios.

Los fondos mutuos son de varios tipos. Entonces te daré quién no debería invertir en cuanto a categoría:
1. Fondos de renta variable: las personas que tienen una confianza suprema en sus capacidades de selección de valores o que han contratado a un asesor de renta variable confiable (con un historial genuino) no tienen que invertir aquí.

2. Fondos de deuda (no líquidos): las personas a las que les gustan solo los instrumentos de tasa fija como parte de su cartera de deuda y están bien si su dinero no es líquido, no deben invertir en estos fondos.

3. Fondos de oro: las personas que compran oro para usarlo o simplemente como el brillo del oro real no deberían invertir en estos fondos.

4. Líquido: Bueno, todos deberían poner su efectivo inactivo aquí. (Lo siento, no para los que son flojos)

En general, los fondos mutuos son una buena opción para la mayoría de los inversores minoristas con bajos costos y competencia razonable en administración. Poca diligencia debida es suficiente para determinar los fondos correctos. Pero los inversores con aversión al riesgo extremo y la gente que dice “No me gusta pagar tarifas” deberían mantenerse.

Con fondos mutuos, usted paga honorarios por el servicio de un administrador de inversiones profesional para tomar decisiones de inversión por usted.

Entonces, si considera que las tarifas son demasiado altas o que el servicio no es valioso, probablemente no optará por invertir a través de fondos mutuos.

Las tarifas generalmente varían, dependiendo de muchos factores como los tipos de activos (los fondos de capital cobrarían más que los fondos de bonos), la reputación del administrador, el estilo de inversión (los fondos activos cobran más que los fondos activos), otros servicios ofrecidos, etc. Y estas tarifas generalmente son cobrado si un fondo funciona bien o mal en un año en particular.

Y en un año determinado, siempre habrá gerentes con un desempeño peor que el mercado o los fondos indexados. Por lo tanto, es posible que no piense que está obteniendo valor a menos que su gerente lo haga constantemente mejor que el mercado. (Pero ni siquiera los mejores gerentes podrán hacerlo cada año)

¿Por qué invertirías tu dinero en fondos mutuos cuando hay una mejor alternativa llamada Index Fund? Los fondos indexados como Nifty Bees rastrean el NSE Nifty Index.

Los fondos indexados tienen gastos bajos en comparación con los fondos mutuos en los que debe pagar honorarios de administración independientemente del rendimiento del fondo mutuo.

Nifty Bees ofrece una diversificación instantánea ya que su dinero se invierte en 50 compañías diferentes al mismo tiempo, lo que reduce su riesgo.

Nifty Bees figura en la propia NSE, por lo que puede comprar y vender directamente Nifty Bees al instante si tiene una cuenta de corretaje en línea.

La mayoría de los fondos mutuos no pueden vencer al Índice

Con los fondos mutuos, el usuario final tiene que determinar el rendimiento del administrador, que no es tan fácil de entender, no se sabe mucho sobre el rendimiento del mercado.

La razón por la que un asesor financiero no le informará sobre Nifty Bees es porque no reciben ninguna comisión por recomendar un fondo indexado.

Por lo tanto, invierta regularmente en un fondo indexado a largo plazo y le irá bien. Es así de simple y Warren Buffett también aprueba este mensaje, ya que también recomienda hacer lo mismo al público en general.

Soy un inversor con fondos india. Básicamente, el problema es obtener rendimientos sobre la inflación para tener un rendimiento neto positivo. Ahora debe decidir entre fondos activos o fondos pasivos (índice) y el principal diferenciador es el índice de gasto total que puede ser tan bajo como 0.25℅ para el fondo de índice ingenioso IDFC o tan alto como 3% para los fondos activos. En mi opinión, elija fondos indexados de menor costo como IDFC nifty index (cubre las 50 compañías principales por capitalización de mercado) e ICICI Junior nifty index fund (cubre las siguientes 50 compañías) que completarán la inversión en las 100 principales empresas de la India con alrededor del 82% capitalización de mercado. Puede agregar un fondo activo de bajo costo como el fondo Quantum Long Term Equity a largo plazo con un índice de expiración de alrededor del 1.25% para tener la posibilidad de que el mercado supere los rendimientos.